Les Meilleurs Fonds de Private Equity en Juin 2025 : Top 8 des Fonds PE Haut Rendement pour Investisseurs Stratégiques

Le Private Equity, longtemps réservé aux institutionnels et aux grandes fortunes, s’ouvre progressivement à des investisseurs privés recherchant performance, sens et diversification. À l’heure où les marchés cotés peinent à offrir des rendements stables, et où l’économie mondiale se redessine autour de pôles technologiques, industriels et environnementaux, le non-coté revient en force dans les allocations des familles fortunées.

Quels sont les fonds les plus performants, les plus solides, ou les plus innovants à considérer en juin 2025 ? Voici notre sélection complète, argumentée et rigoureusement filtrée selon les standards d’un family office international.

1. Ardian Expansion Fund V — Croissance mid-cap européenne

Ardian, l’un des leaders mondiaux du Private Equity, développe avec son Expansion Fund V une stratégie de croissance ciblée sur des entreprises européennes de taille intermédiaire, dans des secteurs résilients comme la santé, la cybersécurité ou les services numériques.

L’objectif est clair : accompagner des PME établies dans leur changement d’échelle, avec des tickets d’investissement de 20 à 100 M€, en les dotant d’outils de structuration financière, d’internationalisation et de gouvernance. La stratégie repose sur des prises de participation majoritaires ou significatives, avec une approche de long terme.

Performance visée : TRI net > 17 % - Accès via contrats luxembourgeois ou FCPR français

2. Blackstone Private Equity Partners X — Buyout mondial multisectoriel

Blackstone incarne la force du Private Equity global. Son dixième millésime PE vise les grandes entreprises en transformation dans des secteurs cycliques mais stratégiques : infrastructures critiques, plateformes SaaS, services financiers alternatifs, et santé.

La stratégie consiste à racheter des entreprises rentables mais sous-exploitées, à les restructurer, et à les faire croître grâce aux synergies internes et à un pilotage très rigoureux.

Taille du fonds : >25 milliards $ - TRI net cible : 14 à 15 % : Exposition globale (Amérique du Nord, Europe, Asie)

3. Carlyle Europe Partners V — Buyout européen avec une forte composante ESG

Carlyle privilégie ici des opérations dans le mid et upper-mid market en Europe, avec un filtre ESG très strict. Les entreprises ciblées doivent non seulement être rentables, mais démontrer une capacité à contribuer à la transition environnementale, à la digitalisation des processus ou à l’impact social.

Stratégie : Private Equity buyout + impact ESG intégré - Accès via feeder luxembourgeois ou FCPR éligible remploi 150-0 B ter

4. Swen Impact Fund for Transition II — Décarbonation & économie circulaire

Ce fonds est à la croisée des chemins entre performance et impact. Il cible les PME et ETI européennes qui développent des technologies de rupture pour la transition écologique : capture du carbone, recyclage avancé, hydrogène vert, gestion intelligente des déchets.

Les investissements sont menés dans des entreprises non cotées, en phase de croissance, avec une forte capacité de réinvestissement long terme. TRI cible : 13 à 14 % net et Durée de blocage : 8 à 10 ans - Label Greenfin et ISR

5. NextStage Championnes PME II — Capital-développement français

Spécifiquement conçu pour soutenir les pépites françaises à fort potentiel de croissance, ce fonds cible des entreprises familiales ou entrepreneuriales dans les secteurs du digital, de la santé connectée, et de l'industrie intelligente. Le fonds prend souvent des participations minoritaires actives, laissant l'équipe fondatrice piloter le projet tout en apportant expertise, réseaux et stratégie.

Stratégie : capital-développement minoritaire TRI net cible : 12 à 14 % - Éligible IR-PME, remploi, Pacte Dutreil

6. Apax Development Fund II — Scale-up européennes du digital et des services

Apax s’est imposé comme un spécialiste du financement de scale-ups : entreprises déjà matures, en hypercroissance, souvent à la frontière entre tech et économie réelle. Le fonds investit principalement dans les logiciels B2B, les services financiers digitalisés, l’edtech, et les plateformes SaaS.

Approche sectorielle ciblée, avec très forte valorisation à la sortie (multiple > 3x visé) : Accès dès 100 000 € via compartiment d’unités de compte

7. Tikehau Private Equity Transition Fund — Restructuration d’entreprises européennes

Ce fonds adopte une stratégie opportuniste en ciblant des entreprises en difficulté, mais disposant d’un potentiel de retournement grâce à un repositionnement stratégique et un management renforcé.

En période post-crise, ce type d’approche “distressed” peut générer des rendements très élevés, tout en conservant une approche ESG (pas de rachat dans des secteurs sensibles). Stratégie : retournement, repositionnement, carve-out - TRI cible : 16 à 20 % brut

8. Bridgepoint Growth II — Croissance et digitalisation des PME européennes

Bridgepoint investit dans des PME en forte croissance qui exploitent des leviers digitaux pour s’internationaliser. Ce fonds vise des entreprises entre 30 et 200 M€ de chiffre d'affaires, souvent encore sous les radars des grands fonds.

Cœur de portefeuille : santé numérique, legaltech, plateformes RH. Performance cible : 14 à 17 % net: Fonds éligible via structure luxembourgeoise feeder

Comment structurer son investissement Private Equity en 2025 ?

1. Assurance-vie luxembourgeoise haut de gamme

Accès à des fonds PE via unités de compte spécialisées. Idéal pour sécuriser juridiquement l’investissement tout en bénéficiant d’un cadre fiscal attractif.

2. Holding patrimoniale (SAS, SPFPL, SLP, SCI à l’IS)

Outil de capitalisation performant pour clients professionnels ou chefs d’entreprise souhaitant maîtriser la liquidité et la transmission.

3. FCPR / SLP / ELTIF en direct

Souscription directe dans un cadre réglementé, parfois avec des avantages fiscaux (IR-PME, Pacte Dutreil, remploi 150-0 B ter).

Ce qu’il faut retenir

• Le Private Equity reste une classe d’actif d’élite, offrant des perspectives de performance largement supérieures aux marchés cotés, à condition d’avoir le bon accès, la bonne structure juridique et le bon accompagnement.

• Les stratégies les plus pertinentes en 2025 sont orientées vers la transition énergétique, les infrastructures numériques, la santé, et les technologies financières.

• Le choix du fonds ne fait pas tout : il faut structurer l’opération patrimoniale globalement, selon votre profil fiscal, successoral et juridique.

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Disclaimer

Les informations présentées dans cet article ne constituent en aucun cas une recommandation personnalisée, un conseil en investissement, ni une offre d’achat ou de souscription. Les investissements en Private Equity comportent des risques de perte en capital, sont illiquides, et présentent une durée de blocage généralement longue (7 à 10 ans). Les performances passées ne préjugent pas des performances futures. Il est essentiel de consulter un professionnel agréé pour évaluer l’adéquation de ces produits à votre situation personnelle, juridique et fiscale.